事件驱动量化策略系列:员工持股超额收益上涨,高管增持小幅回调

　　投资要点:

　　业绩链策略:

　　上周,全业绩报告链策略收益为1.77%,相对中证500的超额收益为-0.26%,最新进入组合的标的为福瑞股份、上海凯宝、博雅生物、青松股份、华讯方舟、高能环境、华神集团、乐金健康、美晨科技、金洲慈航、大北农、金圆股份、苏试试验、建新股份、汉威电子、艾比森、中海达、蓝色光标、长亮科技、天瑞仪器、东方网力。

　　定向增发:

　　上周,定增策略收益为1.72%,相对中证500的超额收益为-0.32%,最新组合持仓的标的为林海股份、金宇车城、龙建股份、雷鸣科化、大连圣亚、科隆精化、惠天热电、乐通股份、中钢天源、兰州民百、日科化学、科斯伍德、辅仁药业、湖南海利、开创国际、山东金泰、丰原药业、天山生物、申科股份、哈高科、京蓝科技、元力股份、云投生态、深天地A、滨海能源。 员工持股: 属于公司事件类投资机会。无论从投资驱动逻辑还是从市场表现上看来,员工持股计划较为强势,特别在股灾之后,能取得不错的超额收益。员工持股组合上周收益1.74%,相对中证500指数的超额收益为3.98%。

　　高管增持:

　　上周,高管增持策略周收益为-0.01%,相对中证500指数的超额收益为-2.25%。最新进入组合的标的为金鸿能源、华联股份、皇氏集团、三元达、双星新材、双星新材、博实股份、博实股份、吉鑫科技。

　　调研选股:

　　截止2016年7月8日策略净值为1.02858,而同期的全A股指数净值为1.04566,沪深300指数净值为1.0388,中证500指数净值为1.05185。