股指期货交易再现乌龙指 市场流动性仍紧张
摘要: 虽然股指期货在今年2月16日迎来松绑,但从昨天的“乌龙指”事件来看,市场的流动性仍然紧张。从盘口信息来看,这是一次“乌龙指”的概率较大。但由于成交量并不算大,对市场总体而言也不会造成太大影响。
股指期货交易昨天再现乌龙指事件。昨天下午,走势平稳的上证50股指期货主力合约IH1703盘中突然出现直线下挫,逼近跌停,两秒后快速回到正常价位,并最终平稳收盘。目前尚不知晓中金所是否会就此进行调查。
从报价来看,IH1703合约在14时25分48秒价格瞬间打到2128.6,并在此价位上成交了35手,在同一秒以2317.2的价格成交了49手,而下一秒,即14时25分49秒成交的36手报价为2324.4,随后价格基本回升到此前水平。走势图也显示,该合约的成交量在14时25分的时候明显放大,随后成交量恢复到平均水平。
市场人士分析,从盘口信息来看,这是一次“乌龙指”的概率较大。但由于成交量并不算大,对市场总体而言也不会造成太大影响。
“乌龙指”发生时成交量明显放大,很可能与俗称的“钓鱼单”有关。所谓钓鱼单就是在距离现价较远的价位挂单,比如涨停板的位置挂上卖单,或者跌停板的位置挂上买单。在量能不足的情况下,如果有人不小心输错价位,就可能直接打到跌停板,就会造成乌龙指的单子和钓鱼单成交。
据悉,上证50股指期货是以上证50指数作为标的物的期货品种,在2015年4月16日由中国金融期货交易所推出。在中金所上市的股指期货合约除了上证50,还包括沪深300以及中证500股指期货。
最近一次影响较大的股指期货市场“乌龙指”事件发生在2016年5月31日。当天上午10点42分左右,沪深300股指期货主力合约IF1606突然暴跌至2732.4,在近700张空单的重压之下触及跌停,随后快速补涨。当日晚间,中金所发布调查结果称,是某套保客户以398手市价卖出委托连续成交,触发了市场技术性卖盘所致。
有业内人士指出,虽然股指期货在今年2月16日迎来松绑,但从昨天的“乌龙指”事件来看,市场的流动性仍然紧张。在做量化对冲的时候,股指期货是不可或缺的工具,希望监管层可以继续放开限制,恢复常态化交易。
其实,“乌龙指”事件在证券交易中时有发生。3月9日上午,新三板公司宁波水表开盘后一直没有成交,但到10时58分左右,突然出现20手大额买单,股价一度飙升至1970元,翻了近百倍,随后快速回落到正常水平。据市场人士分析,很可能是某位土豪把键盘敲错了,原计划是按照19.70的价格买2000股的,结果小数点没敲上,变成了1970.00元的价格买2000股;本来计划花掉39400元,结果花掉了3940000元,多花了390万零600元。
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