【华募鑫源】03月11日(周三)游资私募飙升牛股精选

　　爱仕达(002403)我们看好三四级市场潜力和消费升级为炊具及小家电行业带来的需求增长，公司优质的品牌和募投项目逐步达产为长期增长打下基础。引入员工和经销商持股计划，幵积极収展O2O的戓略转型有望提升整体运营效率。

　　赢时胜(300377)公司的市销率在25倍左右，我们将它的估值和几家与其在业务模式上较为相似的上市公司进行了类比，包括美国道富。由于美国道富所在的美国市场与中国有一定的差异，因而我们着重去看其与国内其他相似公司间的估值差异，我们发现其估值还是处于比较高的位置，因而我们认为，公司股价大幅上涨已经在前期有所体现，考虑到其基本面有长期的持续性，特别是几乎垄断的市场占有率，我们认为估值仍有继续上扬的空间。

　　中航动力(600893)综合考虑新机型量产需求、当前主力战机更新换代、训练强度加大以及民用大飞机领域取得突破，未来20年我国航空发动机市场将突破万亿量级；政策方面，航空发动机重大专项投资巨大，作为中航工业承诺的航空发动机唯一上市平台，公司直接受益。

　　宁波银行(002142)攻守兼备，公司保持高成长，资产质量良好。受益于中国债券市场发展、较小的资产规模基数和大零售厚积薄发的特点，公司具备广阔发展空间；信贷业绩压力低于同业，风险偏好下降有助于资产质量保持稳定。定位明确的客户群体和风控能力保证了公司资产质量的稳定。同南京银行一样，我们定位公司为“金融蓝筹中的小票”，看好公司未来发展。

　　长百集团(600856)公司主营业务变更为天然气运营。中天能源主营业务为天然气（包括CNG

　　和LNG）的生产和销售，以及开发、制造和销售天然气储运设备和天然气汽车改装设备。下设加气站板块、LNG 分销板块、制造业板块、LNG

　　工厂板块四大业务板块。坚定看好天然气行业，价格利空逐步消除。近期，国家出台相关规划：到2020

　　年天然气消费量在一次能源消费中的比重达到10%以上，利用量达到3600

　　亿立方米。过高价格是目前抑制天然气需求的主要因素，我们认为随着天然气价格改革的不断深化及石油价格的大幅下跌，天然气价格将稳中有降，这将极大利好天然气行业发展。公司承诺业绩高，超预期将来自LNG

　　业务。中泰博天承诺，中天能源在2014 年度、2015 年度、2016 年度实现的净利润分别不低于1.45、2.1 亿元和3.5

　　亿元。我们认为公司超预期将主要来自LNG 进口分销业务，海外LNG 价格持续下跌给进口LNG 带来了极好时机。公司2015-2017

　　年计划进口LNG45、60、60 万吨，将带来较大的业绩弹性。