药明康德业务强势
摘要: 麦格理指出,药明康德(02359)在内地市占率达16%,全球市占率2%。该行认为,其临床试验业务将为未来两年提供最大的增长潜力,以及通过合作或股权投资的方式,与小型创新制药公司或生物科技公司合作。
麦格理指出,药明康德(02359)在内地市占率达16%,全球市占率2%。该行认为,其临床试验业务将为未来两年提供最大的增长潜力,以及通过合作或股权投资的方式,与小型创新制药公司或生物科技公司合作。另外,通过合并及合营,公司已进入临床研究及其他合同研究服务(CRO)业务的整个产业链,使其与全球及内地同业有所不同。该行认为,公司应享有溢价估值,因为其在合同研究服务(CRO)及合同开发生产服务(CDMO)业务有强势的地位。该行表示,首次给予其“跑赢大市”投资评级,目标价154.51港元。
药明康德