50ETF现货小幅上涨 期权持仓量创两个月新低

　　9月29日，今日大盘高开高走，午后涨幅回落，两市成交量依旧低迷，资金入场意愿不强。上证50ETF今日震荡上行，截至收盘，上证50ETF现货报收2.230元，上涨0.011元，涨幅0.50%，成交额2.26亿元。

　　期权合约上看，认购期权涨跌不一，10月实值认购期权合约涨幅领先，50ETF购10月2200上涨12.47%，10月虚值认购期权收绿。认沽期权集体下跌，10月虚值认沽合约领跌。

　　波动率上看，截至收盘，10月平值认购期权合约50ETF购10月2250隐含波动率为10.94%，认沽期权50ETF沽10月2250隐含波动率为11.84%，前一交易日IVIX指数报收16.59%。

　　成交量上看，根据上交所公布信息，前一交易日50ETF合约总成交量275965张，其中认购合约成交量155807张，认沽合约成交量120158张。认沽认购比为77.12%。

　　由于昨日是9月期权合约行权日，尽管期权合约成交量并没有放大，但是9月期权持仓骤降，昨日收盘后未平仓合约数降至902295张，创下两个月以来期权合约持仓量的新低。其中未平仓认购合约数500382张，未平仓认沽合约数401913张。

　　前一交易日认购合约交易最活跃的前三位的期权经营机构是中泰证券，交易43824张；广发证券，交易24688张；海通证券，交易21650张。认沽合约交易最活跃的前三位期权经营机构是中泰证券，交易32111张；华泰证券，交易21739张；中信证券，交易17973张。

　　兴业证券指出，周三标的走势持中性偏乐观预期，期权市场数据表明认购认沽期权成交比出现明显上行，且波动率风险溢价转入安全区域，投资者避险需求不高且情绪边际转暖。截止到周三市场收盘，期权市场数据表明一方面认购认沽期权隐含波动率价差处于乐观区域，另一方面波动率日历价差仍处于危险区间，其他关键择时指标则处于中性预期，整体而言市场多空力量较为均衡，对标的后市短期走势持中性预期。