期货套利交易的收益来源是什么？期货套利交易的方法

　　正如一种商品的现货价格经常不同于期货，价格一样，同一种商品在不同交割月份的合约价格也是如此。同一种商品在不同交易所的交易价格变化也存在差异。由于这些差异，期货市场的期货套利交易成为可能。下面是期货套利交易的具体内容。

　　套利是指投资者利用不同月份、市场以及不同商品之间的价差，同时买入和卖出不同种类的期货合约，从中获取利润的交易行为。总的来说，本质上就是一种赚差价。在期货市场，投资者可以利用套利的季节性和周期性趋势赚取套利的简单可靠的潜在收益。

　　有人说套利交易的风险比纯长线交易小，这是不成立的。虽然一些季节性商品的套利内在风险低于一些简单的远期交易，但套利有时会高于远期交易。当两个合约和两种商品的价格反向变动时，套利交易都会亏损。这时候套利就成了一个风险极大的交易。

　　因此，从整体交易过程来说，期货套利交易仍然是一种高风险、高回报的投机行为。期货套利交易的利润来源包括以下：(1)期货优越时空头的利润高于多头的损失；(2)多头的盈利高于空头的亏损；(3)两个合同都是盈利的。前提条件都是在合约期内。

　　套利的亏损来自刚好相反的途径：(1)空头获利小于多头亏损；(2)多头的盈利小于空头的亏损；(3)两个合同都是亏损的。前提条件都是在合约期内。

　　期货套利交易包括跨交割月套利、跨市市场套利和跨商品套利三种形式。

　　跨交割月套利(跨月套利)

　　在同一个市场上，投机者利用同一种商品不同交割期的价差变化，在一个交割月买入期货合约，在另一个交割月卖出类似的期货合约获利。本质上是利用同一种商品期货合约不同交割月之间的价差相对变化来获利。这是最常用的跨期套利形式。跨月套利与商品的绝对价格无关，只与不同交割期的价差走势有关。

　　具体来说，这种套利可以细分为三种：牛市套利、熊市套利。

　　跨市市场套利(跨市套利)

　　投机者利用同一种商品在不同交易所的期货价格的差异，同时在两个交易所买卖期货合约以获利。

　　当同一商品在两个交易所的价差超过商品从一个交易所的交割仓库到另一个交易所的交割仓库的运输成本时，可以预期它们的价格将会收缩，并反映未来某一时期跨市市场的真实交割成本。比如小麦的卖价，如果芝加哥交易所远高于堪萨斯城交易所，超过运输成本和交割成本，那么一些现货商就会从堪萨斯城交易所买入小麦，运到芝加哥交易所交割。

　　跨商品套利

　　跨商品套利是指利用两种不同但相互关联的商品之间期货价格的差异进行套利，即在某个交割月买入(卖出)一种商品的期货合约，而在同一个交割月卖出(买入)另一种相关商品的期货合约。上述就是关于期货套利交易   的简单介绍了，虽说不是每个人都能成股市高手，但上面的这些经验技巧还是对投资有所帮助的。更多股票知识和炒股技巧可以联系客服QQ：100800360。