上市公司质押股票打几折?质押平仓线计算
摘要: 股票质押是将自营股票或基金债券质押给银行或证券公司,然后拿走相关股票交易额度,利用这个资金维持公司发展。很多人都想知道上市公司股票质押打几折?
股票质押是将自营股票或基金债券质押给银行或证券公司,然后拿走相关股票交易额度,利用这个资金维持公司发展。很多人都想知道上市公司股票质押打几折?
现在主板股票质押的质押率是5-6折,一般是5折。
小盘股或优质创业板股票是3-3.58折,一般是3折。
中盘个股视情况而定,在3-5折之间。沪深300会高一点。
一般来说,期限从六个月到两年,只有一些银行和证券公司接受三年。
利率合理,竞争激烈。
此外:
其实通过复杂的交易,质押率可以打三折,这是另一回事(从标准业务到主动管理业务)。
如何计算股权质押融资警戒线和平仓线?
其实股票质押超级简单,但是如果你还没有真正下单,根本不会用到这些公式。我举个例子。
在实际交易中,一般来说,警戒线和平仓线都是由资金决定的。一般警戒线是160%,平仓线是140%。
你以为只是简单的股价乘以上面的数字?不是这样的
以上示例:
1.假设123456号股票大股东要质押融资,基准价10元,质押率50%,交易数量1亿股,期限360天。
所以:
成交价=10元*50%=5元
融资金额=5元* 1亿=5亿元
年利息=5亿* 10%=5000万元
2.融资成本为10%,因此在交易完成后,预警线和平仓线不仅要保证本金,还要包括未支付的利息,甚至保证违约金(如果有的话)。
预警价格=5元*(1 +10%)*160%=8.80元,预警市值为8.8亿元
收盘价=5元*(1 +10%)*140%=7.70元,收盘市值为7.7亿元
这里是一个(1 +10%)的计算,而不是简单的5*140%或5*160%。这是最简化的情况,还有更复杂的情况。
3.股票的一般质押都遵循银行的节奏,即每个季度末的第20天为还款日。那么,假设第一次还款距离初始交易40天,预警线和平仓线的价格应该会因为利息余额减少而下调。
每股利息余额=5元* 10% * [1-(40天/360天)]=0.44元
预警线=(5元+0.44元)*160%=8.70元。
平仓线=(5元+0.44元)*140%=7.62元
可以看到,预警价格因为付息已经下调了0.1元。平仓价格下调了0.38元。
4.根据我的理解,观察期是跌破预警线后的一段时间。一般来说,当跌破预警线时,需要在2天内补仓,用额外的质押股票或直接现金来补仓。如果你不弥补,一方面你要和融资股东协商,另一方面你会开始准备了。
5.如果股价继续下跌,收盘价跌破平仓线,将及时发出通知,第二天将启动应急预案。有两种情况:1。交易终止,股东赎回股票。2.强行卖出。一般优先采用股东赎回股票。如果股东赎回不行,那就强制卖出。
6.如果股东不赎回,为了防止此时的风险,可以在第二天根据合同强制处置。
上市公司质押股票打几折