运达转债价值分析，123079运达发债什么时候上市，300772运达股份转债申购价值

　    2020年12月1日，是运达转债申购的日期，运达转债申购价值值得一看。下边一起看看运达转债申购价值，值不值得申购呢？

　　运达转债(123079)：【运达股份(300772)、股吧】300772可转债申购指南，具体申购信息如下：

　　债券代码：123079债券简称：运达转债

　　申购代码：370772申购简称：运达发债

　　原股东配售认购代码：380772原股东配售认购简称：运达配债

　　原股东股权登记日：2020-11-30原股东每股配售额(元/股)：1.9628

　　正股代码：300772正股简称：运达股份

　　发行价格(元)：100.00实际募集资金总额(亿元)：5.77

　　申购日期：2020-12-01周二申购上限(万元)：100

　　发行对象：(1)向发行人的原股东优先配售:发行公告公布的股权登记日(即2020年11月30日,T-1日)收市后登记在册的发行人A股股东。(2)网上发行:中华人民共和国境内持有深交所证券账户的自然人、法人、证券投资基金以及符合法律法规规定的其他投资者(法律法规禁止购买者除外)。(3)本次发行的保荐机构(主承销商)的自营账户不得参与本次申购。

　　发行类型：交易所系统网上向社会公众投资者发行,交易所系统网上向原A股无限售股东优先配售。

　　发行备注：本次发行的可转债向发行人股权登记日收市后中国结算深圳分公司登记在册的原股东优先配售,原股东优先配售后余额部分(含原股东放弃优先配售部分)通过深交所交易系统网上向社会公众投资者发行。认购不足5.77亿元的余额由主承销商包销。

　　申购价值分析：

　　正股：运达股份(300772)基本面分析：浙江运达是国内较早从事大型风力发电机组研究与制造的企业，是中国风电发展史的拓荒者和创新者，前身是浙江省机电设计研究院风能研究所，2001年浙江运达风力发电工程有限公司组建成立，2010年整体变更为浙江运达风电股份有限公司。公司总部及研发中心位于杭州，下辖杭州临平、河北张北和宁夏吴忠三个生产基地。公司目前核心客户包括中电建、华能、华润、中能建、中广核等国内大型央企，2018年行业市占率超4%，位居行业第六，2020年市占率有望提升至8-10%，有望跻身行业前五。 20Q3营业收入/归母净利润69.52/0.66亿元，增速为156.74%/ 115.24%，Q3放量继续但盈利能力不及去年同期。

　　经查：前十大股东持股集中度71.36%，非常集中；近几年度经营业绩稳定增长，PB2.86%，一般；机构关注度较高，多家机构频繁调研。

　　运达转债 - 123079：发行规模5.77亿，评级AA,赎回价110，转股价15.31，期限6年，百元含权13.09%，票面到期收益率0.3+0.5+1+1.5+1.8+2=7.1%,强赎条款、下修条款和回售条款设置分别为：15/30、130%，15/30、85%，和4*30、70%。抢权一手党500股起配。

　　运达转债（123079）转股价值95.49，中等；

　　行业：电气设备-风电设备，中等；

　　赎回价110，税前收益率2.41%，中上等；

　　下修条款，85%，中上等；

　　回售条款，最后两年70%，中等；

　　综合评价：中等，债券收益率一般，转股价值不低，下修条款和回售条款中规中矩，综合而言值得申购。

　　说明：分析评价分五等：下等、中下等、中等、中上等、上等

　　公司简介

　　作为中国风电发展史的拓荒者和创新者,浙江运达风电股份有限公司在节能环保领域已经走过了40多年的征程。 浙江运达风电股份有限公司是国家高新技术企业,国家创新型试点企业,拥有风力发电系统国家重点实验室,院士专家工作站,博士后科研工作站。 主营大型并网型风力发电机组设计、生产、销售和风电场投资以及风电场运行维护、技术改造,备品备件的供应,并提供风力发电工程的风场规划、技术咨询、设计和施工等服务。

　　上市价格预估

　　运达转债（123079）转股价值95.49，行业为电气设备-风电设备，按照市场中同行业交易的可转债平均溢价率22%，预估上市价格113-120之间。

　　运达转债（123079）赎回价为110，最终税前收益达到了2.41%，债券收益率一般但也不低，安全性高，不存在破发的可能。风电属于红利行业，未来发展不错，可以适当给予部分溢价。

　　因此最终综合预估上市价格应该在113-122之间。

　　根据相关规定，上市时间一般在一个月左右的时间，也就是说123079运达发债上市时间预计在12月下旬。