十大港股机构荐股精选：呷哺呷哺等前景看好

　　国都香港：予呷哺呷哺“强于大市”评级 看5.12元

　　现阶段公司处于产品升级以及跨区域扩张的阶段，我们看好公司的品牌运营及连锁经营的复制能力，高性价比的产品定位亦符合目前年轻一代消费习惯。预计2016、2017年EPS0.28、0.32元，给予2017年15倍，一年目标价5.12元，首次覆盖，给予“强于大市”评级。

　　中泰国际：予海螺创业“增持”评级 看17.92港元

　　我们用分类加总估值法，给予节能环保/港口物流/新型建材18.0/9.6倍市盈率以及1.0倍市净率，并在综合考虑联营公司海螺水泥(600585,股吧)（0914 HK）和海螺型材(000619,股吧)（000619 SHE）的市值后给予公司整体15%的折让，公司节能环保/港口物流/新型建材以及联营公司分部估值为4.88元/0.13元/0.08元以及13.03元人民币。综上，我们维持其「增持」评级，目标价格上调至17.92元，对应16.6倍市盈率以及1.6倍市净率，潜在上升空间约19.5%。

　　中泰国际：予安踏体育“增持”评级 看20.8港元

　　基于集团扎实的中期业绩，以及预期中国将维持适度宽松的货币政策，以保持内房市场平稳发展，我们上调合富辉煌的财务预测，16/17/18年的每股摊薄盈利分别为0.35/0.38/0.43港元。同时，我们亦调升合富辉煌的目标价至2.76港元(前次目标价︰2.63港元)，相当于明年预测市盈率7.26倍，评级维持「买入」。

　　中泰国际：予联邦制药“买入”评级 看4.32港元

　　由于预期公司将有第三代胰岛素作为新盈利增长点，加上其二代胰岛素业务日渐成熟，公司未来估值有望如石药集团2013年般出现估值重股的机会，因此，我们认为联邦制药估值有望回升至历史平均，约1倍市净率的水平。我们以联邦制药2016年预测BPS为估值基础，并把评级由「增持」上调至「买入」，目标价由3.42港元上调至4.32港元，潜在上升空间约32.1%。

　　信达国际：前景看好 荐中航信息

　　市场预期集团2016-2018年间每股盈利年复合增长11%，而2016上半年盈利增长达29%，高于市场预期。现价相等于2016年预测市盈率约20倍，仍略低于国际同业Amadeus及Sabre等；股价于早前呈整固后，业绩后配合成交向上突破，预期仍有进一步上扬空间，建议吸纳。

　　信达国际：前景看好 荐中国水务

　　现价相当于2017/18财年10.9倍预测市盈率，较同业平均15.2倍估值仍有折让，考虑其于出售非核心业务后，未来收购合并有助提升盈收增速，料其估值可获向上重估的机会。另外集团近日积极进行回购，有利股价；股价于8月初上试高位后回落，惟沽压并不大，MACD「熊差」亦正呈收窄，建议趁低吸纳。

　　光大证券：予海昌海洋公园“买入”评级 看2.41港元

　　我们2016-2018 年核心净利润预测为2.29 亿，2.96 亿，3.52 亿。我们根据分部估值法，给予公司2.41 港元目标价，对应现有业务2016 年9xEV/EBITDA， 上海项目2020 年8xEV/EBITDA 按15%折现，物业资产50%折价。目标价对应2017 年28 倍PE。公司将是深港通显著受益标的，维持“买入”评级

　　民信证券：予通达集团“买入”评级 看1.84港元

　　本行稍为调整了2016年的盈利预期4%%至9.57亿元（每股盈利0.167元），此盈利预测是计入了下半年的销售额因金属外壳的销售比重增加而较上半年升37%，从而令下半年的毛利率较上半年提升1.3个百分点至26.4%的预期。这相当于今年每股盈利的增长为32.5%。现价只相当于9.7倍2016年市盈率，估值相宜。本行因而重申买入建议，6个月目标价略为下调至为1.84元，仍相当于11倍2016年市盈率。

　　国元证券：予超威动力“强烈推荐”评级 看7.9港元

　　2016年上半年收入增长12.8%至94.63亿元人民币，其中电动自行车电池从68.83亿元略有下降至67.36亿元，电动车电池及特殊用途电动车电池从14.04亿元大幅提高55%至21.79亿，锂离子电池收入从3800万元大幅提高至1.44亿元。我们预计公司2016年下半年和2017年毛利率还有持续改善空间，我们给予公司2017年8倍的PE，给予2017年目标价为7.9港元，升幅空间为23.9%。

　　中泰国际：予深圳控股“买入”评级 看4.78港元

　　深圳控股的中期业绩理想，股息按年大增亦超出市场预期，相信有助提振股价。我们维持16/17/18年的每股盈利预测0.44/0.51/0.60港元，目标价4.78港元和「买入」评级亦不变。以现价3.76港元计(截至8月30日)，深圳控股股价尚有27.1%的潜在升幅。