《业绩之後》大行对农业银行(01288.HK)最新评级及目标价(表)

　　农业银行(601288,股吧)(01288.HK) 0.000 (0.000%) 沽空 $2.60千万; 比率 12.275% 上周五(26日)收市後公布，截至6月底止中期纯利1,051.48亿元人民币(下同)，按年升0.8%。高於市场预期(预测纯利介乎1,026.17亿元至1,037.46亿元)。每股盈利0.32元；不派中期息。净利息收入1,989.57亿元，按年跌9.36%；手续费及佣金净收入511.08亿元，按年升7.27%。不良贷款率由去年底的2.39%升至2.4%。

　　摩根士丹利发表报告指，农行业绩大致符预期，公司致力於成本控制致使不良贷款增速得以消化，加上资产增长维持稳健，给予「增持」评级，目标价4.4港元。

　　交银国际表示，预计农行於2016至2017年盈利增速分别为0.3%及1.1%，目前2016年市盈率和市账率分别为4.95和0.70倍，股息率6.21厘，在大中型银行中最高。该行把农行目标价由3.24元港上调至3.47港元，维持「长线买入」评级。

　　本网最新综合11间券商对其投资评级及目标价：

　　券商投资评级目标价(港元)

　　摩根士丹利增持4.4元

　　美银美林买入3.99元

　　中金推荐3.91元

　　CIMB收集3.8元

　　德银买入3.59元

　　交银国际长线买入3.24->3.47元

　　摩根大通增持3.4元

　　中银国际持有2.99->3.02元

　　汇丰持有2.7->2.9元

　　瑞银中性2.8元

　　野村中性2.29元

　　(ta/w)

　　(报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2016-08-26 16:25。)