收评：短线调整还有一跌 关注超跌后的反弹机会

　　 市场难逃两桶油魔咒 短线可关注超跌反弹机会 短线调整还有一跌！ 短期有回落需求 下周一板块或将爆发 商务部：积极利用外资若干措施近期将正式发布 北上资金青睐蓝筹股 “标的股”超半数跑赢大市 外资私募登记管理办法出台：必须境内下单 交易纪录全程留痕

　　短线调整还有一跌！

　　今天，沪深两市指数冲高回落、震荡下跌。航天军工、汽车类、化工化纤、机械、高铁排名资金净流入前列。

　　观察盘面，认为：1，沪市大盘冲高回落的走势，基本符合昨天博文“惯性上冲后回杀洗盘”的观点。60分钟图上MACD指标红色柱缩短和KDJ指标线死叉向下发散运行，显示对应级别的调整还有下跌动能；21日均线(3138点)暂时成向下运行趋势，对上方的股指具有向下反作用力；因此，认为大盘短线调整还有一跌，股指会向下去分别回踩5日均线和8日均线。

　　2，沪市大盘股指受日线图布林带上轨压制回落有靠近中轨道线的欲望；5日均线和8日均线(3128点)勾头朝上，对回落的股指构成顶托；因此，认为下周一大盘股指会先向上反抽3日均线，再回落调整，然后，受到5日均线触及性顶托小幅拉起，继续维持震荡调整的走势。

　　3，下周一，沪市大盘股指向上反弹的盘中压力位分别是3168点，3180点，强压力位是3198点；回落调整的盘中支撑位分别是3143点，3130点，强支撑位是3117点。

　　建议：单纯从技术指标分析，沪市大盘30分钟图上的MACD指标绿色柱增长和60分钟图上的KDJ指标线死叉向下发散运行，显示短线调整风险暂未彻底解除；击破3日均线的股指按照“报到制”的原理，有回踩5日均线和8日均线的欲望。因此，认为大盘股指没有击破今天低点之前的反弹，短线不要在盘中追涨。股海灯塔 ： 共 6 页 首页 上一页 [1] 2 [3] [4] [5] [6] 下一页 末页

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　　短期有回落需求 下周一板块或将爆发

　　【今日小结】

　　全天看，两市小幅低开，开盘后在石油混改概念的带领下，沪指快速拉升翻红，但创业板表现低迷，深成指拖累明显。此后，混改概念继续发酵，军工后来居上，但次新股盘中跳水，市场分化较为严重。午后，环保、汽车板块一度表现，但其他板块跟随意愿不强，两市震荡整理，沪指60日线附近报收。

　　【下周策略】

　　今日，两市表现不一，但仍保持近期的反弹趋势。盘面上，混改当道，军工表现良好之际，同样作为混改的石油板块强势，尤其是两桶油的拉升，对股指起到一定的带动作用，但在存量资金博弈下，也抑制了创业板等的表现，市场产生较大分化；消息上，截至昨日，沪深两市共有1226家公司发布2016年业绩预告，逾七成公司预喜。年报行情也将来开帷幕，积极关注也超预期标的股；技术上，沪指60日均线附近上攻动能减退，短期成交不济下还有回落可能，不可盲目追进。总体看，混改仍是市场主线，但环保、汽车等也开始崛起，预示着资金小幅进场。对于大盘来说，基本面支撑明显，结构性上涨行情依旧，短期有回落需求，但回落将是低吸良机。至于下周，一号文件即将公布，农业板块值得重点跟踪，尤其是去年年末中央经济工作会议提到的农业供给侧改革，或将集中表现。

　　【操作关注】

　　具体操作上，逢低可逐步加仓，重点关注央企改革、一带一路标的。此外，回落的中小创中质地优良标的，可考虑逐步接回。 来源： 巨丰投顾 ： 共 6 页 首页 上一页 [1] [2] 3 [4] [5] [6] 下一页 末页

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　　商务部：积极利用外资若干措施近期将正式发布

　　国务院新闻办公室1月6日举行国务院政策例行吹风会，请商务部副部长王受文、海关总署副署长李国介绍扩大对外开放积极利用外资的政策措施，并答记者问。

　　商务部表示，外资在我国经济发展中具有不可替代的重要作用，要研究进一步促进引资的有效措施，加大吸引外资的力度，提高利用外资的水平。2015年，《**中央 国务院关于构建开放型经济新体制的若干意见》也提出明确要求，进一步积极利用外资，营造优良营商环境。正是在这样的背景之下，商务部会同发改委及其他国务院有关部门经过多次认真讨论，广泛听取各方面的意见，提出了《关于扩大对外开放积极利用外资若干措施》的文件，《若干措施》上个月已经国务院常务会议审议通过，近期将正式发布。 证券时报 ： 共 6 页 首页 上一页 [1] [2] [3] 4 [5] [6] 下一页 末页

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　　北上资金青睐蓝筹股 “标的股”超半数跑赢大市

　　自2016年12月5日启动，深港通昨日“满月”。这一个月里，深港通交投由首日的火爆逐渐趋于平稳，日均使用额度为12.53亿元，“南冷北热”格局持续贯穿。在深港两地资金互通的同时，AH两市板块、个股联动性显著加强。深港两市共计1299只深港通标的股，半数跑赢大市，两成以上可以实现正收益。

　　“南冷北热”持续

　　深股通日均成交14.43亿

　　根据深港两地交易所数据，深股通日均成交额为14.43亿元，港股通日均成交额为4.96亿港元，深港通日均使用额度为12.53亿元。总体来看，深港通经历从一开始的火爆到日趋平稳的过程，期间资金“南下”热情明显低于“北上”，“南冷北热”特征明显。

　　深港通开通首日，深股通使用额度27.11亿元，约占每日可使用额度的21%。881只可买卖的深圳A股中，464只有交易，其中主板169只、中小板247只、创业板48只，交易金额分别为14.78亿元、9.76亿元、2.15亿元。

　　港股通使用情况则明显“冷”于深股通，首日额度仅用去8.51亿元。不过，港股通股票成交比例高于深股通，417只可买卖的港股中，348只有交易。

　　随着海外圣诞假期的来临，基金经理等海外投资者逐渐进入休假状态，北向交易慢慢趋于平淡。2016年12月14日以来，深股通每日成交额均不超20亿元，净买入额更是持续低于10亿元。

　　总体来看，经过一个月运行，深港通交易热度符合市场预期。港交所行政总裁李小加强调，深港通是长远的发展，投资者不需要急于“上车”，因为大桥一直都在，未来会注重增加两地可互联互通的产品。

　　AH联动增强 1299只标的股表现不俗

　　从深港两市行情可以看出，深港通开通后，AH两市联动效应明显，个股走势相关性提升。

　　虽大盘整体表现不佳，但深港通标的股在深港通开通后仍有不少个股表现不俗，以深港通合计标的股1299只计算，跑赢同期大市的共有663只，占比高达51.04%。深股通方面，从2016年12月5日至2017年1月4日，相对于深证成指同期4.84%的跌幅，仍有500只标的股跑赢深证成指，在深股通标的股中占比达56.75%，其中焦作万方、渝开发、世纪华通和易事特、万家乐、华锦股份、江南红箭和友阿股份均实现两成以上涨幅，领头羊中润资源区间涨幅更是高达41.36%；涨幅为正的个股高达188只，意味着投资者有21.34%的几率不仅跑赢大市，还能获取正收益。

　　港股通方面，相对于恒生指数和恒生国企指数同期1.93%和3.28%的跌幅，分别有163只和197只标的股跑赢指数，占港股通标的39%和47.13%，其中涨幅最高为联邦制药的29.37%，中芯国际、中国新金融、新城发展控股、国农控股和神威药业等在内的8只港股阶段涨幅在10%以上。投资者有27.27%的几率不仅跑赢大市，还能获取正收益。

　　蓝筹股受青睐 五股净买入额超7亿

　　从深港通交易个股看，诸多消费类蓝筹股成为北上资金的选择，而境内投资者更多关注A+H股。此外，新纳入投资范围的深市股票中有不少代表“新经济”概念的成长型公司，也吸引更多资金北上。

　　从资金偏好看，北上资金青睐对象主要为成长性较好的中大盘蓝筹股。具体来看，格力电器、美的集团、五粮液、泸州老窖、洋河股份、三聚环保、海康威视等吸引大量深股通资金流入，并连续登上成交活跃前十排行榜。其中，格力电器和美的集团最受青睐，在深港通中累计成交金额分别达到44.14亿元和27.65亿元。洋河股份、五粮液和海康威视合计成交额也均超10亿元。此外，印纪传媒、平安银行、潍柴动力、西山煤电、万科A、三聚环保、中联重科和中金岭南成交额也均超亿元。从净买入情况看，格力电器、美的集团净买入额最高，分别为38.21亿元和15.29亿元，海康威视、五粮液、洋河股份净买入额均超7亿元。

　　南下资金方面，内地投资者更多关注A+H股。比亚迪股份、中国高速传动和金风科技成交额居前三位，分别为4.6亿港元、3.87亿港元和3.36亿港元，中兴通讯、中国软件国际、腾讯控股、建设银行和联邦制药成交额均超1亿港元。 扬子晚报 ： 共 6 页 首页 上一页 [1] [2] [3] [4] 5 [6] 下一页 末页

　　 市场难逃两桶油魔咒 短线可关注超跌反弹机会 短线调整还有一跌！ 短期有回落需求 下周一板块或将爆发 商务部：积极利用外资若干措施近期将正式发布 北上资金青睐蓝筹股 “标的股”超半数跑赢大市 外资私募登记管理办法出台：必须境内下单 交易纪录全程留痕

　　外资私募登记管理办法出台：必须境内下单 交易纪录全程留痕

　　中国证券投资基金业协会1月5日发布《外商独资和合资私募证券投资基金管理人登记备案填报说明》称，外资私募证券投资基金管理人申请机构应当独立进行投资决策，不得通过境外机构或者系统下达交易指令，境内应当安装系统终端，交易路径透明可追、交易数据完整可查、交易流程清晰可控、交易记录全程留痕，应当设立投资决策责任人和交易执行责任人。

　　具体内容如下：

　　(一)申请机构应当依法在中国境内设立并有效存续，且其组织形式为公司制。

　　对于已经在中国境内设立了从事海外投资基金管理业务的外资机构，海外投资基金管理业务与其它境内私募基金管理业务应当适当隔离，不同产品的基金财产应当实现独立，单独托管，并应采取适当措施防范利益冲突。

　　(二)申请机构的工商登记文件所记载的经营范围应当符合国家相关法律法规的规定。申请机构的名称和经营范围中应当含有“投资管理”、“资产管理”、“基金管理”等与私募证券投资基金管理人业务属性密切相关字样。

　　(三)申请机构应当符合《私募投资基金监督管理暂行办法》 第 22 条专业化经营原则。申请机构主营业务应当为私募证券投资基金管理业务；申请机构的工商经营范围或实际经营业务中，不应兼营可能与私募证券投资基金业务存在冲突的业务，不应兼营与“投资管理”的买方业务存在冲突的业务，不应兼营其他非金融业务。

　　(四)申请机构股东的股权结构情况。申请机构的境外股东应当为所在国家或地区金融监管当局批准或者许可的金融机构，且境外股东所在国家或地区的证券监管机构应当已与中国证监会或者中国证监会认可的其他机构签订证券监管合作谅解备忘录。

　　(五)申请机构是否具有实际控制人；若有，请说明实际控制人的身份或工商注册信息(或境外机构的登记注册信息)，以及实际控制人与申请机构的控制关系，并说明实际控制人能够对申请机构起到的实际支配作用。

　　申请机构的境外实际控制人应当为所在国家或者地区金融监管当局批准或者许可的金融机构，且境外实际控制人所在国家或者地区的证券监管机构应当已与中国证监会或者中国证监会认可的其他机构签订证券监管合作谅解备忘录。

　　(六)申请机构是否存在位于中国境内的子公司(持股 5%以上的金融企业、上市公司及持股 20%以上的其他企业)、分支机构和其他关联方(受同一控股股东/实际控制人控制的金融企业、资产管理机构或相关服务机构)，以及可能对申请机构拟从事的私募证券投资基金管理业务产生实质影响的境外关联方。若有，请说明情况及其子公司、分支机构、关联方是否已登记为私募基金管理人。

　　(七)申请机构应当具有开展私募证券投资基金管理业务所需的从业人员、营业场所、资本金等企业运营基本设施和条件。申请机构应当独立进行投资决策，不得通过境外机构或者系统下达交易指令，境内应当安装系统终端， 交易路径透明可追、交易数据完整可查、交易流程清晰可控、交易记录全程留痕，应当设立投资决策责任人和交易执行责任人。申请机构的从业人员应当具有境内基金从业资格。申请机构的资本金及其结汇所得人民币资金的使用，应当符合国家外汇管理部门的相关规定。

　　(八)申请机构应当制定风险管理和内部控制制度，应当建立与其拟从事的私募证券投资基金管理业务相适应的内部制度，包括投资研究制度、运营风险控制制度、信息披露制度、机构内部交易记录制度、防范内幕交易、利益冲突的投资交易制度、合格投资者风险揭示制度、合格投资者内部审核流程及相关制度、私募证券投资基金宣传推介、募集相关规范制度、公平交易制度以及从业人员买卖证券申报制度等配套管理制度。

　　(九)申请机构是否与其他机构签署基金外包服务协议，并说明其外包服务协议情况，是否存在潜在风险。

　　(十)申请机构的高管人员应当具备基金从业资格，高管岗位设置应当符合协会的要求。高管人员包括法定代表人、总经理、副总经理(如有)、投资负责人(如有)和合规/风控负责人等。

　　高管人员应当与申请机构签订劳动合同，通讯应当保持畅通。申请机构应当建立有关内部制度，要求高管人员勤勉尽职，保证在申请机构的合理工作时间，采取措施避免和防范因在关联方兼职而可能产生的潜在利益冲突。

　　(十一)申请机构是否受到刑事处罚、金融监管部门行政处罚或者被采取行政监管措施；申请机构及其高管人员是否受到行业协会的纪律处分；是否在资本市场诚信数据库中存在负面信息；是否被列入失信被执行人名单；是否被列入全国企业信用信息公示系统的经营异常名录或严重违法企业名录；是否在“信用中国”网站上存在不良信用记录等。

　　申请机构的境外股东及其境外实际控制人最近三年是否受到监管机构和司法机构的重大处罚。

　　申请机构、申请机构的境外股东以及实际控制人的高管人员是否受到申请机构境外股东及实际控制人所在地相关行业协会的纪律处分；是否存在不良信用记录。

　　(十二)申请机构、境外股东及其境外实际控制人最近三年涉诉或仲裁的情况。

　　(十三)申请机构向中国证券投资基金业协会提交的登记申请材料应当真实、准确、完整。

　　(十四)经办执业律师及律师事务所认为需要说明的其他事项。

　　在从业人员上，高管人员(包括法定代表人/执行事务合伙人、总经理、副总经理、投资负责人、合规/风控负责人等，均应取得基金从业资格。各类私募基金管理人的合规/风控负责人不得从事投资业务。

　　在公司结构上，需要申报一下信息：机构是否存在位于中国境内的子公司(持股5%以上的金融企业、上市公司及持股20%以上的其他企业)、分支机构和其他关联方(受同一控股股东/实际控制人控制的金融企业、资产管理机构或相关服务机构)，以及可能对机构拟从事的私募证券投资基金管理业务产生实质影响的境外关联方。

　　关于公司实际控制人，要求一直追溯到最后的自然人或受国外金融监管部门监管的境外机构。如果申请机构的实际控制人持股比例分散，例如，持股比例较为分散的境外上市公司，可以认定申请机构不存在实际控制人。如果实际控制人为外资机构，则应上传“所在国家或地区金融监管当局的批准或者许可证明”“未受重大处罚承诺函”“营业执照或主体资格证明文件” 和“实际控制人与申请机构之间的控制关系图”等文件。

　　关于合格投资者的认定，以合伙企业、契约等非法人形式，通过汇集多数投资者的资金直接或者间接投资于私募基金的，私募基金管理人或者私募基金销售机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者，并合并计算投资者人数。

　　不过，符合以下四项规定的投资私募基金的投资者，视为合格投资者，不再穿透核查最终投资者是否为合格投资者和合并计算投资者人数：(1)社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金；(2)依法设立并在协会备案的投资计划；(3)投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员；(4)中国证监会规定的其他投资者。

　　(原标题：外商独资私募备案规则发布 必须境内下单) 一财网 ： 共 6 页 首页 上一页 [1] [2] [3] [4] [5] 6